5月15日，正值全國(guó)投資者保護(hù)宣傳日，上海證券交易所和深圳證券交易所分別通過(guò)官網(wǎng)發(fā)布了《上海證券交易所會(huì)員投資者教育工作指引》《深圳證券交易所會(huì)員投資者教育工作指引》（以下簡(jiǎn)稱《指引》），自發(fā)布之日起施行。
從內(nèi)容上看，《指引》共30條，主要對(duì)證券公司進(jìn)行投資者教育（以下簡(jiǎn)稱投教）做出具體規(guī)定，包括投教工作的目標(biāo)、原則、內(nèi)容范圍、渠道等。
澎湃新聞?dòng)浾弑葘?duì)滬深兩所發(fā)布的版本后發(fā)現(xiàn)，主要內(nèi)容均保持一致，只有一處區(qū)別。上交所發(fā)布的《指引》第二十二條要求，會(huì)員應(yīng)當(dāng)將開展的投資者教育各項(xiàng)工作以紙質(zhì)或電子等形式做好記錄存檔，保存時(shí)間不少于3年。這一條在深交所發(fā)布的版本中并未提及。而深交所發(fā)布的《指引》第二十八條則規(guī)定，本所其他交易參與人開展投資者教育工作參照本指引執(zhí)行。這一條在上交所版本中也并未出現(xiàn)。
兩所發(fā)布的《指引》第五條中都對(duì)投教工作目標(biāo)做出了規(guī)定，包括五大方面，其中就有“將投資者教育納入國(guó)民教育體系”。
五大投教工作目標(biāo)分別是：一，幫助投資者了解宏觀經(jīng)濟(jì)政策與行業(yè)發(fā)展動(dòng)態(tài)；二，幫助投資者了解資本市場(chǎng)的法律法規(guī)和自身權(quán)益保護(hù)知識(shí)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，加強(qiáng)對(duì)自身權(quán)益的保護(hù)；三，幫助投資者了解資本市場(chǎng)業(yè)務(wù)和證券產(chǎn)品知識(shí)，提升風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力，樹立理性投資理念；四，引導(dǎo)投資者積極行權(quán)，理性維權(quán)，自覺維護(hù)市場(chǎng)秩序；五，推進(jìn)將投資者教育納入國(guó)民教育體系，提升公眾投資理財(cái)素養(yǎng)，促進(jìn)資本市場(chǎng)規(guī)范發(fā)展。
上交所表示，由交易所對(duì)會(huì)員開展投資者教育工作進(jìn)行自律管理，并組織對(duì)會(huì)員的投資者教育工作進(jìn)行評(píng)估。如果會(huì)員違反本指引及本所投資者教育相關(guān)規(guī)定，可以視情節(jié)對(duì)會(huì)員采取相應(yīng)自律監(jiān)管措施或紀(jì)律處分。而對(duì)于會(huì)員單位，則要求設(shè)立或指定相應(yīng)部門，配備充足的專職投資者教育工作人員，由其負(fù)責(zé)統(tǒng)籌單位的投資者教育工作。
按照《指引》要求，證券公司會(huì)員單位應(yīng)該如何進(jìn)行投教工作？澎湃新聞?dòng)浾呤崂沓鲞@八項(xiàng)基本操作內(nèi)容。
第一，應(yīng)結(jié)合市場(chǎng)發(fā)展及市場(chǎng)熱點(diǎn)，根據(jù)投資者需求，制作內(nèi)容準(zhǔn)確合規(guī)、語(yǔ)言通俗易懂、形式喜聞樂(lè)見的投資者教育產(chǎn)品。應(yīng)當(dāng)根據(jù)自身特點(diǎn)，通過(guò)現(xiàn)場(chǎng)或非現(xiàn)場(chǎng)等方式，多渠道開展投資者教育活動(dòng)。
第二，應(yīng)在官方網(wǎng)站及營(yíng)業(yè)場(chǎng)所建立投資者園地，加強(qiáng)對(duì)投資者園地的統(tǒng)一管理。
第三，可根據(jù)自身?xiàng)l件建立實(shí)體或互聯(lián)網(wǎng)投教基地，鼓勵(lì)達(dá)到中國(guó)證監(jiān)會(huì)有關(guān)要求的投教基地向中國(guó)證監(jiān)會(huì)或其派出機(jī)構(gòu)申報(bào)命名。
第四，應(yīng)將投資者教育融入各項(xiàng)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，在為投資者提供服務(wù)過(guò)程中持續(xù)開展投資者教育工作。
第五，在為投資者開立賬戶、開通交易權(quán)限或簽訂相關(guān)服務(wù)協(xié)議時(shí)，應(yīng)當(dāng)提示投資者閱讀相關(guān)協(xié)議要點(diǎn)、風(fēng)險(xiǎn)揭示書等，向投資者充分揭示投資風(fēng)險(xiǎn)，提示投資者不參與非法證券活動(dòng)。
第六，應(yīng)當(dāng)通過(guò)官方網(wǎng)站、手機(jī)APP、營(yíng)業(yè)場(chǎng)所的投資者園地或公告欄等多種渠道向投資者公示投訴渠道和處理流程。
第七，應(yīng)當(dāng)將開展的投資者教育各項(xiàng)工作以紙質(zhì)或電子等形式做好記錄存檔，保存時(shí)間不少于3年。（上交所規(guī)定）
第八，應(yīng)當(dāng)定期組織分支機(jī)構(gòu)開展投資者教育培訓(xùn)工作，定期對(duì)分支機(jī)構(gòu)投資者教育工作考核評(píng)估，并將培訓(xùn)及考核評(píng)估結(jié)果納入分支機(jī)構(gòu)的年度績(jī)效考核指標(biāo)體系。
上交所表示，發(fā)布《指引》主要是為了進(jìn)一步規(guī)范會(huì)員投資者教育工作，保護(hù)投資者合法權(quán)益，促進(jìn)資本市場(chǎng)健康穩(wěn)定發(fā)展。
附上交所答記者問(wèn)全文：
1.能否介紹一下《指引》發(fā)布的主要背景？
答：中國(guó)結(jié)算統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)資本市場(chǎng)有1.5億的個(gè)人投資者。這些個(gè)人投資者，尤其是其中占絕大多數(shù)的持股市值在50萬(wàn)元以下的中小投資者是主要的市場(chǎng)參與群體，也是資本市場(chǎng)的發(fā)展之本。現(xiàn)階段，切實(shí)保護(hù)好投資者尤其是中小投資者的合法權(quán)益，具有很強(qiáng)的現(xiàn)實(shí)意義，也是證券期貨監(jiān)管工作的重中之重。境外市場(chǎng)的成熟經(jīng)驗(yàn)和境內(nèi)市場(chǎng)以往形成的有效做法顯示，由證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)開展投教工作，在改善中小投資者的信息弱勢(shì)地位，提升抗風(fēng)險(xiǎn)能力和自我保護(hù)能力等方面具有積極作用，是保護(hù)投資者權(quán)益的重要手段。
近年來(lái)，在習(xí)近平新時(shí)代中國(guó)特色社會(huì)主義思想和黨的十九大精神指引下，上交所堅(jiān)持以人民為中心的發(fā)展思想，全面貫徹落實(shí)國(guó)務(wù)院辦公廳發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)資本市場(chǎng)中小投資者合法權(quán)益保護(hù)工作的意見》精神，高度重視投資者權(quán)益保護(hù)，把投教和投保工作放在突出位置，扎實(shí)開展和組織會(huì)員開展各項(xiàng)投教工作。
經(jīng)過(guò)多年持續(xù)探索、不斷總結(jié)，上交所已形成并進(jìn)一步鞏固了“交易所——會(huì)員——投資者”的三級(jí)投教工作機(jī)制和一系列行之有效的投教工作方式方法，力求在普及證券知識(shí)、傳導(dǎo)理性投資理念、揭示投資風(fēng)險(xiǎn)、引導(dǎo)投資者依法維權(quán)等方面取得積極成效。
根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)統(tǒng)一部署，經(jīng)與中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱中證協(xié)）和深圳證券交易所（以下簡(jiǎn)稱深交所）溝通、討論，保持三方規(guī)則在投教工作目標(biāo)、原則以及基本要求等內(nèi)容總體一致的基礎(chǔ)上，上交所結(jié)合自身市場(chǎng)業(yè)務(wù)和會(huì)員投教工作的實(shí)際情況，制定了《指引》，具體規(guī)范了會(huì)員投教工作的相關(guān)要求，以進(jìn)一步引導(dǎo)會(huì)員規(guī)范、有效開展投教工作，為建設(shè)規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場(chǎng)奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。
2.《指引》主要規(guī)定了哪幾個(gè)方面的內(nèi)容？
答：《指引》共30條，主要針對(duì)會(huì)員開展投教工作中的重要問(wèn)題，從以下4個(gè)方面進(jìn)行規(guī)范。
一是明確了會(huì)員開展投教工作的基本要求。為統(tǒng)一規(guī)范要求，在系統(tǒng)梳理并提煉目前上交所對(duì)會(huì)員開展投教工作規(guī)范要求的基礎(chǔ)上，《指引》明確了會(huì)員開展投教工作的規(guī)則依據(jù)、工作目標(biāo)和原則以及投教工作的基本要求、工作內(nèi)容和渠道等內(nèi)容，要求會(huì)員應(yīng)按照上交所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則和《指引》的要求，切實(shí)做好投教工作。此外，會(huì)員還應(yīng)深入了解投資者需求，努力創(chuàng)新投教方式方法，提供差異化的投教服務(wù)，切實(shí)提升投教效果。
二是強(qiáng)化了交易所對(duì)會(huì)員投教工作的自律管理。《上海證券交易所章程》規(guī)定了會(huì)員開展投教的義務(wù)，交易所對(duì)其進(jìn)行監(jiān)管。為落實(shí)上述規(guī)定，《指引》進(jìn)一步明確了上交所對(duì)會(huì)員開展投教工作進(jìn)行自律管理。一方面，會(huì)員應(yīng)當(dāng)積極配合，協(xié)助上交所組織開展各類投教活動(dòng)。另一方面，上交所將定期對(duì)會(huì)員投教工作進(jìn)行評(píng)估，并以適當(dāng)?shù)姆绞綄?duì)優(yōu)秀單位及個(gè)人進(jìn)行公示。此外，上交所將不定期對(duì)會(huì)員的投教工作開展現(xiàn)場(chǎng)或非現(xiàn)場(chǎng)檢查，對(duì)于違反本《指引》及上交所投教相關(guān)規(guī)定的會(huì)員，視情節(jié)采取自律監(jiān)管措施或紀(jì)律處分。
三是規(guī)范了會(huì)員開展投教工作的管理體系。為進(jìn)一步規(guī)范會(huì)員持續(xù)、有序地開展投教工作，《指引》針對(duì)部分會(huì)員存在的投教工作制度不健全、內(nèi)部聯(lián)絡(luò)及溝通協(xié)調(diào)機(jī)制不暢通、職責(zé)分工不清晰、經(jīng)費(fèi)與人員投入不足等問(wèn)題，明確提出會(huì)員應(yīng)建立健全投教工作管理體系，從制度、組織、人員、流程、經(jīng)費(fèi)等方面加強(qiáng)對(duì)投教工作的管理，做好投訴渠道公示、記錄存檔等工作。
四是明確了會(huì)員應(yīng)指定專人負(fù)責(zé)與交易所聯(lián)絡(luò)投教工作。多年來(lái)，上交所在實(shí)踐中探索通過(guò)會(huì)員投教聯(lián)絡(luò)人機(jī)制，與會(huì)員開展工作聯(lián)系。上述機(jī)制在上交所市場(chǎng)相關(guān)產(chǎn)品業(yè)務(wù)的投教宣傳、投教活動(dòng)組織以及在投教資源共享和經(jīng)驗(yàn)交流等方面持續(xù)發(fā)揮了積極有效的作用。為持續(xù)發(fā)揮該項(xiàng)機(jī)制的作用，根據(jù)《上海證券交易所會(huì)員管理規(guī)則》，《指引》明確了會(huì)員應(yīng)當(dāng)指定專人負(fù)責(zé)與上交所聯(lián)絡(luò)投教工作，以及聯(lián)絡(luò)人變更時(shí)需進(jìn)行報(bào)告的要求，進(jìn)一步規(guī)范了會(huì)員與上交所開展投教工作的業(yè)務(wù)交流。
3.《指引》發(fā)布后，如何推動(dòng)會(huì)員落實(shí)相關(guān)投教工作要求？
答：《指引》的規(guī)定強(qiáng)化了交易所對(duì)會(huì)員投教工作的自律管理。后續(xù)，將通過(guò)以下方式推動(dòng)會(huì)員具體落實(shí)相關(guān)規(guī)定：
一是通過(guò)舉辦會(huì)員投教工作負(fù)責(zé)人、投教聯(lián)絡(luò)人培訓(xùn)等方式，進(jìn)一步強(qiáng)化會(huì)員對(duì)《指引》中投教工作要求的認(rèn)識(shí)；
二是通過(guò)定期開展會(huì)員投教工作評(píng)估等方式，以會(huì)員實(shí)際投教工作為基礎(chǔ)，結(jié)合會(huì)員參與或配合交易所投教主題活動(dòng)等情況，評(píng)估會(huì)員的投教工作；
三是通過(guò)不定期對(duì)會(huì)員投教工作開展現(xiàn)場(chǎng)或非現(xiàn)場(chǎng)檢查的方式，督促會(huì)員圍繞科創(chuàng)板等上交所市場(chǎng)重點(diǎn)工作和業(yè)務(wù)，切實(shí)履行投教工作要求；
四是對(duì)違反《指引》及上交所投教相關(guān)規(guī)定的，上交所可以對(duì)會(huì)員采取相應(yīng)自律監(jiān)管措施或紀(jì)律處分。
(轉(zhuǎn)載自:澎湃新聞)
